این سایت در حال حاضر پشتیبانی نمی شود و امکان دارد داده های نشریات بروز نباشند
پژوهش های رشد و توسعه پایدار، جلد ۱۵، شماره ۱، صفحات ۱۰۵-۱۲۲
عنوان فارسی بررسی و محاسبه ارزش در معرض ریسک بازده سهام دو صنعت کانه‌های فلزی و صنایع دارو با استفاده از آنالیز موجک و مدل‌های سری زمانی
چکیده فارسی مقاله این مطالعه به محاسبه ارزش در معرض ریسک (VaR) دو صنعت استخراج کانه‌های فلزی و دارو در بازار بورس اوراق بهادار تهران با استفاده از دو رویکرد پارامتریک (مدل‌های GARCH) و شبه­پارامتریک (روش ترکیبی آنالیز موجک- GARCH) می‌پردازد.نتایج محاسبات و ارزیابی دو رویکرد فوق، تأیید‌کننده فرضیه تحقیق مبنی بر عملکرد بهتر و کاراتر رویکرد شبه‌پارامتریک نسبت به روش‌ پارامتریک است. در واقع رویکرد شبه‌پارامتریک ارائه شده از نظر دقت و اطمینان در مقایسه با روش پارامتریک GARCH، در سطوح اطمینان بالا، میانگین مجذور خطا و نرخ شکست کمتر و واقعی‌تری را نشان می‌دهد. از سوی دیگر، سرمایه‌گذاری در صنعت دارو به دلایلی چون افزایش نیازهای بهداشتی جامعه، افزایش سن امید به زندگی و اثر آن بر سالم‌تر شدن جمعیت نسبت به صنعت کانه‌های فلزی از ریسک کمتری برخوردار است.
کلیدواژه‌های فارسی مقاله
عنوان انگلیسی The Calculation of VAR of Metal Ores and Pharmaceutical Industries in Tehran Stock Exchange by using Wavelet Analysis and GARCH Models
چکیده انگلیسی مقاله This study computes the value at risk (VAR) of metal ores and pharmaceutical industries in Tehran Stock Exchange by using parametric approach (GARCH Models) and semi-parametric approach (the combination of Wavelet Analysis and GARCH). The results and evaluation of two approaches confirms the hypothesis indicating better and more efficient performance of Semi-parametric approach compared with that of parametric methods. In fact, in high confidence levels, the semi-parametric approach proposed has lower MSE and failure rates compared to parametric approach. On the other hand, investing in pharmaceutical industry due to the increasing health needs, increase in life expectancy and its effect on public health is less-risky than that of metal ores industry.
کلیدواژه‌های انگلیسی مقاله
نویسندگان مقاله بهرام سحابی |
استادیار دانشکده مدیریت و اقتصاد دانشگاه تربیت مدرس نویسنده مسئول
سازمان اصلی تایید شده: دانشگاه تربیت مدرس (Tarbiat modares university)

حسین صادقی سقدل | sadeghi seghdel
دانشیار دانشکده مدیریت و اقتصاد دانشگاه تربیت مدرس
سازمان اصلی تایید شده: دانشگاه تربیت مدرس (Tarbiat modares university)

ولی اله خورسندی طاسکوه | khorsandi taskoh
کارشناس ارشد اقتصاد انرژی دانشگاه تربیت مدرس
سازمان اصلی تایید شده: دانشگاه تربیت مدرس (Tarbiat modares university)

نشانی اینترنتی http://ecor.modares.ac.ir/article_12526_720822d06dce44c71a73cebc2b95f90c.pdf
فایل مقاله اشکال در دسترسی به فایل - ./files/site1/rds_journals/1388/article-1388-241105.pdf
کد مقاله (doi)
زبان مقاله منتشر شده fa
موضوعات مقاله منتشر شده
نوع مقاله منتشر شده
برگشت به: صفحه اول پایگاه   |   نسخه مرتبط   |   نشریه مرتبط   |   فهرست نشریات