این سایت در حال حاضر پشتیبانی نمی شود و امکان دارد داده های نشریات بروز نباشند
تحقیقات اقتصادی، جلد ۵۸، شماره ۳، صفحات ۴۵۹-۴۸۵
عنوان فارسی رقابت بانکی و ریسک سیستمی نظام بانکداری ایران
چکیده فارسی مقاله رقابت بانکی و ثبات مالی یکی از مباحث پژوهشی است که محققان پس از بحران مالی جهانی به بررسی ابعاد مختلف ارتباط این دو پرداخته‌اند. این پژوهش به دنبال سنجش اثرات رقابت بر ثبات سیستمی در نظام بانکی ایران است.
جامعه آماری کلیه بانک‌های تحت نظارت بانک مرکزی و نمونه آماری متشکل از 20 بانک است که در بازه سال‌های 1388 تا 1400 مورد بررسی قرار گرفته‌اند. شاخص‌های لرنر و هرفیندال-هیرشمن به ترتیب نماینده قدرت بازار و تمرکز صنعت بوده و از معیار تغییرات ارزش در معرض خطر شرطی به عنوان سنجه ریسک سیستمی استفاده شده است. همچنین ریسک سیستمی به اجزا خود تجزیه شده است.
شاخص لرنر ارتباط مثبت و معناداری با ریسک سیستمی کل دارد در حالی که شاخص هرفیندال- هیرشمن ارتباط معناداری را نشان نمی‌دهد. همچنین قدرت بازار اثر معناداری بر ریسک دنباله‌ای مختص هر بانک و ریسک ناشی از عوامل کلان اقتصادی و مالی و همچنین ترکیب این دو ندارد و به عبارتی ریسک سیستمی کل را از این مجرا تحت تأثیر قرار نمی‌دهد. با این حال شاخص تمرکز اثر مثبت و معناداری داشته است. از سوی دیگر شاخص قدرت بازار ارتباط مثبت و معناداری با جز بهم‌پیوستگی دارد در حالی که شاخص تمرکز ارتباط معناداری را نشان نداده است.
این پژوهش نشان داده است که رقابت بیشتر با ثبات سیستمی بالاتر همراه بوده است. همچنین می‌توان اظهار داشت که قدرت بازار از طریق بهم‌پیوستگی بانک‌ها ریسک سیستمی را تحت تأثیر قرار می‌دهد در حالی که تمرکز از کانال ریسک انفرادی بانک اثرگذار است.
طبقه‌بندی JEL: D40، G11، G21
کلیدواژه‌های فارسی مقاله ارزش در معرض خطر شرطی، رقابت بانکی، ریسک سیستمی، شاخص لرنر، قدرت بازار،
عنوان انگلیسی Bank Competition and Systemic Risk of Banking System in Iran
چکیده انگلیسی مقاله Bank competition and financial stability is one of recent topics which researchers have paid attention since global financial crisis. This study is investigating the effect of competition on systemic stability in Iran’s banking system.
Statistical population is all Iranian banks under supervision of centeral bank and our sample consist of 20 banks in period of 2009 and 2021. Lerner index and Herfindahl–Hirschman index are proxies of market power and concentration respectively. ΔCoVaR is our systemic risk measure which can be decomposed into its components.
Lerner index had a statistically significant positive relationship with ΔCoVaR while HHI didn’t. Market power haven’t shown any effect on idiosyncratic tail risk and the risk caused by macroeconomic and financial factors, as well as the combination of the two, and in other words, it doesn’t affect the overall systemic risk through this channel. However, the HHI has had a positive and significant effect. Also, market power has a positive and significant relationship with the interconnectedness component, while the concentration index has not shown a significant relationship.
This study has proven that the more competitive system, the more stable. Meanwhile, market power affects systemic risk through interconnectedness, but idiosyncratic risk is the effective channel for concentration.
JEL Classification: D40, G11, G21
کلیدواژه‌های انگلیسی مقاله ارزش در معرض خطر شرطی, رقابت بانکی, ریسک سیستمی, شاخص لرنر, قدرت بازار
نویسندگان مقاله علی نمکی |
گروه مدیریت مالی و بیمه، دانشکده مدیریت، دانشگاه تهران، تهران، ایران

رضا راعی |
گروه مدیریت مالی و بیمه، دانشکده مدیریت، دانشگاه تهران، تهران، ایران

محمد پورطالبی جاغرق |
گروه مدیریت مالی و بیمه، دانشکده مدیریت، دانشگاه تهران، تهران، ایران

نشانی اینترنتی https://jte.ut.ac.ir/article_95003_c492772bb7eb5ddcd0208f541f84aabf.pdf
فایل مقاله فایلی برای مقاله ذخیره نشده است
کد مقاله (doi)
زبان مقاله منتشر شده fa
موضوعات مقاله منتشر شده
نوع مقاله منتشر شده
برگشت به: صفحه اول پایگاه   |   نسخه مرتبط   |   نشریه مرتبط   |   فهرست نشریات